本报讯（记者胡楠）银率网日前发布银行理财产品市场年报，报告显示，银行理财产品发行量或见顶回落，2016年收益下行趋势不变，平均收益率或重回3时代。

据统计，2015年银行理财产品，无论是人民币非结构性理财产品，还是外币理财产品，平均预期收益率均呈下跌趋势。其中前者从年初到年尾，下跌近0.9个百分点。后者全年只有两个月的平均预期收益率超过2%，比较惨淡，不过在四季度呈现筑底反弹走势。

对于2016年的走势，银率网分析师闫自杰认为，银行理财产品无论是发行量还是收益率上，均将回落。其中人民币非结构性理财产品的平均预期收益率或重回3时代。

闫自杰表示，银行理财收益水平受基准利率水平影响显著。据银率网数据库统计，2010年全年银行理财的平均预期收益率维持在3.5%以下的水平，随着央行5次加息，利率水平不断走高,并在2014年一季度达到5.74%的历史高点，之后随着央行货币政策调节和钱荒解除，银行理财收益开始回落。2014年四季度，央行加码本轮宽松，2014年11月至2015年10月，累计进行了6次降息，基准利率腰斩，此外，2015年有四次全面降准和一次定向降准，市场整体的流动性比较充裕，银行理财收益随之继续下滑。

对于关注外币理财的投资人士，闫自杰表示，美元产品的收益虽然在年末出现走高趋势，但平均预期收益率依然在2%以下，和同期人民币理财产品相比差距较大，就全年水平而言，基本保持在相差3个百分点左右。对于投资者来说，可以作为分散投资的一个配置渠道。因美联储2016年加息预期存在诸多变数，收益走势尚不明朗，也有一定的汇率风险，投资者需谨慎，不宜盲目跟风。

闫自杰建议，2016年，投资者首先要提高风险防范意识，在此基础上去选产品，主动降低收益预期，追求一个稳健、适中的投资报酬。对于银行理财，兼顾风险和收益，可重点关注股份制银行和大型城商行的非结构性产品。对于互联网金融产品，风险意识优先投资收益，可重点关注一些风控能力强、经营稳健、收益适中的平台，对于挂钩货币基金的宝宝类产品，依然是余额理财和短期闲散资金的好去处。